Comme tant de villes sur la rivière Derwent, Ouse a été explorée et colonisée peu de temps après l'établissement de la colonie de Hobart. Cependant, les colons ne se sont installés dans la région que dans les années 1820. En mars 1928, deux condamnés, James Goodwin et Thomas Connolly, qui s'étaient échappé de Sarah Isand furent les premiers européens à traverser la région du lac St Clair. Leurs noms résonnent encore à Ouse car c'est l'endroit ou ils se séparèrent. Connolly ne fut jamais repris et Goodwin, en raison de son exploit d'endurance et de son expérience unique de cette région sauvage, fut gracié et détaché à plusieurs expéditions d'arpentage.